Инвестиции в главную криптовалюту (Bitcoin) с каждым халвингом становятся все менее выгодной историей. Например, если купив BTC после первого халвинга в 2012 году вы могли зафиксировать прибыль более 9000% уже через год, то после халвинга в 2024 году рассчитывать на прибыль более, чем 180-200% не стоит (откуда такие выводы рассказываем в этой статье).
Получается эра космических доходов и «иксов» прибыли в мире криптовалют подходит к концу? Конечно нет. По крайней мере пока существуют фундаментальные альткоины, которые еще не показали свою лучшую доходность. А делают они это, как правило, в период альтсезона.
В этой статье мы расскажем, что же такое этот «альтсезон», когда и почему он начинается, а также как подготовиться к этому событию, чтобы хорошо приумножить свои инвестиции.
Рекомендуем к прочтению:
Альтсезон — что это
Для лучшего понимания вопроса, давайте начнем с базового определения, а затем уже более подробно разберем все нюансы этого события.
Итак, альтсезон — это достаточно короткий временной промежуток, когда альткоины растут в цене намного быстрее, чем главная криптовалюта (BTC).
Другими словами, в этот период капитал перетекает из Bitcoin в альтернативные криптовалюты (так инвесторы стремятся значительно увеличить свою доходность). Альтсезон может длиться от нескольких недель до нескольких месяцев и, как правило, заканчивается, когда большинство альткоинов значительно увеличиваются в цене и достигают своего пика (ATH).
После этого следует коррекция (снижение цены), и вложения в альту становятся менее привлекательными для инвесторов. Что происходит дальше? Правильно, крупный капитал перетекает обратно в Bitcoin.
Важно понимать, что начало альтсезона напрямую связано с цикличностью крипторынка. Например, во время бычьей тенденции, на рынке доминируют покупатели, что способствует росту всей индустрии и желанию инвесторов больше заработать. А это, в свою очередь приводит часть капитала в альты и начинается альтсезон. И так из цикла в цикл.
Все альтсезоны последних лет проходили по одной и той же схеме, которая состоит из четырех фаз. Выглядит это примерно следующим образом:
Первая фаза — Bitcoin. В это время капитал начинает потихоньку переливаться в главную криптовалюту, вызывая колебания ее стоимости. Альткоины стоят на месте. На рынке преобладает настроение а-ля «Биткоин самая децентрализованная криптовалюта, а доллар централизован и в него вкладывать средства не стоит». В некоторых источниках этот период еще называют «фазой внушения веры».
Вторая фаза — Ethereum. Как только количество средств, поступающих в Ethereum становится больше, чем количество средств, поступающих в Bitcoin, то значит началась вторая фаза. На рынке преобладает настроение а-ля «Ethereum — супер технологичный проект с огромными перспективами на будущее и пользой для всего мира».
Третья фаза — Альткоины с большой капитализацией. Вдохновленные ростом стоимости Ethereum, криптоинвесторы начинают вкладывать свои средства и в другие технологичные проекты. Это тот этап, когда все верят в технологию того или иного проекта и уверены, что их ждет большое будущее. Но правда в том, что 99% всех альткоинов имеют нулевую ценность и скорее всего пропадут на следующем медвежьем рынке.
Четвертая фаза — Альтсезон. Истерика на рынке. Криптоинвесторы начинают покупать все альткоины, т.к. практически все из них стреляют в цене (причем даже без положительных новостей и зачастую вопреки теханализу). Эта фаза самая короткая и по факту на этом этапе уже пройдено больше половины времени альтсезона.
Описанный выше алгоритм собран из всех альтсезонов предыдущих лет. Это не значит, что так будет всегда. Однако это показатель того, на что нацелен крупный капитал в мире криптовалют сегодня. И вывод из этой информации напрашивается самый очевидный:
Альтсезон — это механизм отъема средств у новых игроков рынка крупным капиталом.
Именно поэтому, у вас, как у разумного инвестора, всегда должен быть заранее сформулированный план, на каком этапе вы будете продавать купленные альткоины. В противном случае — жадность сделает свое дело и продавать вы будете тогда, когда рынок уйдет на медвежку.
В этом и есть цель крупного капитала — загнать побольше денег в рынок и забрать их себе.
Что влияет на начало альтсезона
На самом деле о начале или приближении альтсезона может говорить большое количество факторов, однако ключевые из них только три: доминация Bitcoin, общее настроение на рынке и новостной фон.
Итак, доминация Bitcoin — метрика, которая отражает объем капитализации главной криптовалюты по отношению ко всему рынку (другим цифровым активам). Чем больше доминация, тем больше капитала находится в BTC.
Одним из признаков альтсезона, как правило, является снижение доминации Bitcoin. Другими словами, крупный капитал начинает перетекать в альткоины. Посмотреть эту метрику можно на платформе TradingView (график называется BTC.D).
» Узнать больше:
Обзор TradingView
Что касается общего настроения на рынке инвесторов, то его можно отследить с помощью специального индикатора — индекс страха и жадности.
Найти этот индикатор можно на различных платформах, например здесь. Его значение учитывает совокупность многих факторов на рынке, начиная от волатильности и заканчивая опросами и импульсами цен.
Во время четвертой фазы альтсезона, как правило индикатор показывает повышенную жадность на рынке (капитал идет в небольшие по капитализации активы, с целью получения большей прибыли на их росте).
» Узнать больше:
Индекс страха и жадности — что это
Ну и последний фактор, который может не только говорить о начале альтсезона, но и запустить его — новостной фон. Например, технологический прорыв в том или ином сегменте рынка, может спровоцировать начало альтсезона в нем.
Хайп вокруг индустрии децентрализованных финансов в 2021 году привел к тому, что цифровые активы из этой сферы начали свой забег на рост стоимости (в особенности различные децентрализованные криптопротоколы, как AAVE и Compound).
Как узнать, когда наступил альтсезон
Самый простой и эффективный способ — с помощью специальной метрики, которая называется «Индекс альтсезона» (посмотреть можно здесь или здесь).
Если индикатор показывает значение выше 75 — то это означает начало альтсезона. Если же ниже 25 — то начало Биткоин сезона.
Число, которые мы видим формируется исходя из роста альткоинов, которые относятся к этому индексу. Например, в случае нашего скриншота мы видим, что за последние 90 дней только 14% из всех альтов индекса росли больше, чем главная криптовалюта (в процентном соотношении).
Стратегия в альтсезон
В первую очередь стоит понимать, что идеального решения для получения максимальной выгоды от альтсезона не существует, да и алгоритм его развития, который мы описывали выше — ничего более, чем анализ исторических данных прошлых лет.
Однако опираясь на него, можно сделать предположение, в каком порядке развивается альтсезон:
Ориентируясь на эти данные можно сделать очевидный вывод, что когда сезон будет находиться в стадии пампа старых монет и шитков — это будет явным сигналом о его скором окончании и необходимости продажи альткоинов (не финансовая рекомендация!). Но это более рисковая стратегия.
Более умеренным по риску вариантом будет постепенная фиксация прибыли с развитием альтсезона. В таком случае вы можете недополучить какую-то часть дохода, однако с большей вероятность хорошо заработать на росте альткоинов.
Заключение
Цена не равно ценность. И альтсезон это отлично показывает, т.к. именно в этот период можно увидеть все, начиная от веры людей в «супер технологичные альткоины», многие из которых не переживут следующий медвежий рынок, и заканчивая взлетами в цене различных шиткоинов и мемкоинов.
Тем не менее, именно в этот период можно действительно хорошо заработать на крипторынке, т.к. растет в буквальном смысле все.
Изучайте крипторынок, анализируйте интересные проекты, следите за доминацией биткоина, следите за индексом альтсезона и инвестируйте опираясь на этот анализ. Желаем вам максимальных профитов!
